贝博bb66:审1过1！净利润19亿婴幼儿辅食龙头IPO过会！

  英氏控股集团股份有限公司是一家贯彻“健康中国”理念，以满足中国婴幼儿的营养照护需求为核心，婴童食品及婴幼儿卫生用品两大业务板块协同发展的综合性、大型母婴产品研制、生产及运营企业。公司是国内婴幼儿辅食行业的龙头企业。

  公司聚焦于婴幼儿辅食领域，“英氏”品牌是我国行业知名度高、技术实力领先、行业影响力大的国民辅食品牌。作为我国辅食分阶喂养的倡导者和先行者，公司长期致力于婴幼儿辅食添加的科学性、合理性研究，独创的英氏“科学5阶精准喂养体系”，从生理、营养和感知力发育三个维度，以婴幼儿成长的重要生命体征信号为核心，以婴幼儿成长的五个关键节点“坐”“咬”“爬”“站”“走”作为辅食分阶变化的标志，指导消费者科学育儿，为万千中国家庭带来了更精准、便捷、高效的婴幼儿喂养解决方案。

  发行人此次IPO保荐人为西部证券，会所为天职国际，律所为启元，IPO募投可研服务机构为大象投顾。

  本次发行前，公司的总股本为15,053.2725万股，本次拟向不特定合格投资者公开发行股份不超过1,308.9800万股（含本数，未考虑超额配售选择权），或不超过1,505.3270万股（含本数，全额行使本次股票发行的超额配售选择权），发行后公众股东持股比例不低于公司发行后股本总额的25%。

  公司无控制股权的人。截至本招股说明书签署日，公司实际控制人为马文斌、万建明和彭敏，三人分别直接持有公司2,987.39万股、2,154.08万股和2,154.08万股，持股票比例分别为19.85%、14.31%和14.31%，长沙英瑞为实际控制人之一马文斌的一致行动人，马文斌作为长沙英瑞的执行事务合伙人通过长沙英瑞间接控制公司3.55%的股份，三人合计控制公司52.02%的股份。

  报告期内，发行人营业收入分别是12.96亿元、17.58亿元、19.74亿元、11.32亿元，对应扣非归母净利润分别为1.14亿元、2.16亿元、1.90亿元、1.36亿元。

  此次IPO拟募集3.34亿元，用于湖南英氏孕婴童产业基地（二期）创新中心建设项目、婴幼儿即食营养粥生产建设项目、产线提质改造项目、全链路数智化项目、品牌建设与推广项目。

  根据《北京证券交易所股票上市规则》第2.1.3条上市标准的要求，公司选择第一套标准，即预计市值不低于2亿元，最近两年净利润均不低于1,500万元且加权平均净资产收益率平均不低于8%。

  “英氏”品牌辅食产品与公司旗下的“舒比奇”婴幼儿卫生用品、“忆小口”儿童食品、“伟灵格”营养食品，共同构建起了满足我国 0-12 岁婴童健康喂养和照护的全方面品牌及产品矩阵。

  公司是“湖南省省级企业技术中心”“博士后创新创业实验基地”“湖南省产融合作制造 业重点企业”，是“十四五”国家重点研发计划-“食品营养与安全关键研发技术”项目的参与单位之一。公司与多家科研院所和高校建立了联合研发关系，并长期跟踪生理学、营养学、医学等学科的前沿学术发现。在此基础上，公司经过长期的研究实践，构建和完善了“5阶+五共+全渠道融合”的商业模式，打造了企业的核心竞争力和长期竞争优势，实现了国内婴幼儿辅食行业市场占有率第一和业绩的可持续增长。

  深圳大象投资顾问有限公司，前身创建于1998年，总部在深圳，并在北京、杭州、济南设有办公室。大象投顾是中国最早专注于IPO咨询的机构，也是目前市场占有率最高的机构。以当年成功过会企业及上市公司数计算，大象投顾已连续十几年蝉联IPO行业研究及募投项目可行性研究顾问市场占有率领导地位。

  大象投顾主要为拟上市公司及上市企业来提供专业的IPO咨询服务、再融资 咨询服务及并购咨询服务。详细的细节内容包括：A股IPO行业研究、IPO募投项目可行性研究、再融资募投项目、可行性研究（增发、再融资）、并购标的可行性研究、港股IPO行业顾问、商业尽调、投后项目管理评价等。

  截至2025年，大象投顾已服务超两千家境内外上市企业，包括影石创新、马可波罗、八马茶叶、源杰科技、智微智能、超卓航科、公牛集团、欧派家居、香飘飘、珀莱雅、杭可科技、东山精密、盈峰环境、海格通信、精测电子、天合光能、TCL科技、利扬芯片、贝泰妮、倍轻松、南网科技、德业股份、开普云、江淮汽车等。全方面覆盖半导体与芯片、TMT、双碳新能源、医疗与生命科学、汽车及零部件、环保节能科技、航天航空、人工智能、工业制造等主要行业。

  公司先后荣获国务院发展研究院年鉴指定行业研究机构、年度最佳IPO咨询服务机构、金融咨询服务最佳供应商等多项殊荣，同时也是多省市上市协会《上市公司发展白皮书》指定编著单位。